صندوق سرمایه‌گذاری مشترک چیست؟ این صندوق چه مزایا و معایبی دارد؟
صندوق سرمایه‌گذاری مشترک چیست؟
ابتدا به مهمترین صندوق های سرمایه گذاری اشاره می کنیم:
- صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت
- صندوق‌های با رویکرد رشد
- صندوق‌های سرمایه‌گذاری در سهام
- صندوق‌هایی با رویکرد رشد بالا
- صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط
- صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل معامله در بورس(ETF)
- صندوق‌های سرمایه‌گذاری محدود
- صندوق‌های سرمایه‌گذاری با سرمایه متغیر یا سرمایهٔ باز
صندوق سرمایه گذاری مشترک یا Mutual Funds یکی از مهمترین روش های سرمایه‌گذاری در بازارهای مالی است که منجربه بهبود شرایط بازاراز نظر ریسک و بازده برای سرمایه‌گذاران و سرمایه‌گذاران مبتدی می شود. صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشترک به‌طور کلی با سرمایه‌گذاری در اوراق بهادر، سپرده‌های بانک، سهام و اوراق مشارکت سبد متنوعی برای سرمایه‌گذاران ایجاد می‌نماید. این صندوق سرمایه گذاری مانند یک واسطه مالی، سرمایه‌گذاری افراد غیرحرفه‌ای را از حالت مستقیم به غیرمستقیم تبدیل می کند و متخصصان به اینگونه افراد کمک می کنند تا سریعترین و کم ریسک‌ترین حالت ممکن در بازار سرمایه جهت سرمایه گذاری انتخاب کنند. عمده عملکرد صندوق‌های سرمایه‌گذاری بستگی به عملکرد اوراق بهادار و سایر دارایی‌هایی دارد که صندوق‌ها در آن‌ها سرمایه‌گذاری کرده‌است. در حال حاضر در کشور ما صندوق‌های متعدد و متنوعی در بازار سرمایه‌ی ایران در حال فعالیت هستند. وقتی ارزش پرتفوی صندوق بالا می‌رود، خالص ارزش دارایی‌های صندوق یا NAV هم بالا می‌رود و برخی از صندوق‌ها درآمد سودهای سهام پرتفوی خود و بهره‌های اوراق با درآمد ثابت را بین سهامداران خود تقسیم کنند. شما با خرید واحدهای صندوق، پول خود را در نهاد مالی سرمایه‌گذاری می‌کنید که با استفاده از یک تیم مدیریت حرفه‌ای، سعی می‌کند تا با تشکیل پرتفویی از سهام و انواع اوراق بهادار، سود مناسبی کسب کند.
براي تشكيل و اداره يک صندوق سرمايه‌گذاري مشترك به اركان های ذیل نیازمندیم:
- مجمع صندوق
- مدير صندوق
- متولي صندوق
- ضامن
- حسابرس
- كارگزاران صندوق
مزایا:
- قدرت نقد شوندگی صندوق سرمایه گذاری مشترک بسیار بالا است به طوری که در برای فروش واحدهای سرمایه‌گذاری خود با هیچ مشکلی مواجه نخواهید شد و به سرعت پول خود را می توانید نقد نمایید.
- متنوعی از دارایی‌ها که هرکدام دارای ویژگی‌های خاص خود هستند، باعث کسب بازدهی مناسب می شود همچنین ریسک سرمایه‌گذاران را کاهش می دهد.
- صندوق سرمایه گذاری مشترک ابزاری مطمئن برای سرمایه گذاری به حساب می آید تا با کمترین ریسک بیشترین سود نصیب صاحبان سرمایه شود.
- صندوق سرمایه‌گذاری مشترک وجوه را از دست عامه مردم جمع‌آوری می‌کند و پرتفوی اوراق بهادار تشکیل می دهد.
- با جمع‌آوری کردن سرمایه های اندک این قدرت را پیدا می‌کنند تا در یک سرمایه‌گذاری در بزرگ سرمایه گذاری کنند.
- تشویق سرمایه‌گذاری غیرمستقیم و ورود افراد غیرحرفه‌ای به بازار را تسهیل می‌کند.
خلاصه مطالب:
- در مجموع صندوق‌های سرمایه‌گذاری با توجه به امکانات و توانایی‌هایی که در اختیار دارند، تلاش می‌کنند که سرمایه‌گذاری در بازار را جذاب‌تر و فرصت‌ها و انتخاب‌های بیشتری را با ریسک کمتر و بازدهی بالاتر برای سرمایه‌گذاران فراهم کنند.
- هزینه‌های سرمایه‌گذار به مقدار قابل توجهی صرفه جویی می‌شود زیرا حجم معاملات بسیار بالا است و همچنین این صندوق‌ها برای افرادی که اطلاعات کافی در مورد سرمایه‌گذاری ندارند موجب صرفه جویی در زمان خواهد بود.
- اطلاع از هزینه‌های قانونی لحاظ شده برای هر صندوق اطلاعات مهم دیگری است که می‌توان در قالب جداول درج شده در این مستندات از آن آگاهی یافت.
- مدیران سرمایه‌گذاری صرفا موظف هستند با توجه به اختیارات تعیین شده مدیریت دارایی سرمایه‌گذاران را انجام دهند.
- سرمایه‌گذاران پیش از سرمایه‌گذاری در هر صندوق به دقت اساسنامه و امیدنامه صندوق مربوطه را مطالعه کنند.
هر سرمایه‌گذار به نسبت سهم خود در مجموعه، از سود یا ضررهای حاصل از این سرمایه‌گذاری سهم می‌برد.